重要提示
本基金經(jīng)中國證監(jiān)會證監(jiān)基金字[2006]69號文批準(zhǔn)募集，基金合同于2006年5月24日生效。
投資有風(fēng)險(xiǎn),投資人申購基金時(shí)應(yīng)認(rèn)真閱讀本基金招募說明書。
基金的過往業(yè)績并不預(yù)示其未來表現(xiàn)。
本摘要根據(jù)基金合同和基金招募說明書編寫,并經(jīng)中國證監(jiān)會核準(zhǔn)?；鸷贤羌s定基金當(dāng)事人之間權(quán)利、義務(wù)的法律文件。基金投資人自依基金合同取得基金份額,即成為基金份額持有人和本基金合同的當(dāng)事人,其持有基金份額的行為本身即表明其對基金合同的承認(rèn)和接受,并按照《基金法》、《運(yùn)作辦法》、基金合同及其他有關(guān)規(guī)定享有權(quán)利、承擔(dān)義務(wù)?；鹜顿Y人欲了解基金份額持有人的權(quán)利和義務(wù),應(yīng)詳細(xì)查閱本基金的基金合同。
本基金管理人依照恪盡職守、誠實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運(yùn)用基金資產(chǎn), 但投資者投資于本基金不等于將資金作為存款存放在銀行或存款類金融機(jī)構(gòu)，基金管理人不保證基金一定盈利,也不保證最低收益。
本招募說明書(更新)所載內(nèi)容截止日為2006年11月24日,有關(guān)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)和凈值表現(xiàn)截止日為2006年9月30日(財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)未經(jīng)審計(jì))。
第一部分 基金管理人
一、基金管理人概況
（一）名稱：萬家基金管理有限公司
（二）注冊地址：上海市浦東新區(qū)源深路273號
（三）辦公地址：上海市浦東新區(qū)福山路450號新天國際大廈23樓
（四）法定代表人：柳亞男
（五）總經(jīng)理（代）：張健
（六）成立日期：2002年8月23日
（七）批準(zhǔn)設(shè)立機(jī)關(guān)及批準(zhǔn)設(shè)立文號：中國證監(jiān)會證監(jiān)基金字【2002】44號
（八）經(jīng)營范圍：基金管理業(yè)務(wù)；發(fā)起設(shè)立基金；中國證監(jiān)會批準(zhǔn)的其他業(yè)務(wù)
（九）組織形式：有限責(zé)任公司
（十）注冊資本：1億元人民幣
（十一）存續(xù)期間：持續(xù)經(jīng)營
（十二）聯(lián)系人：吳濤
（十三）電話：021-38619999 傳真：021-38619888
二、 主要人員情況
（一）基金管理人董事會成員
董事長柳亞男先生，1954年生，中共黨員，碩士研究生，高級經(jīng)濟(jì)師。歷任中國人民銀行煙臺分行辦公室副主任、中國人民銀行威海分行辦公室主任、中國人民銀行山東省分行金管處副處長、山東證券（天同證券）有限責(zé)任公司總裁、副董事長等職。2002年至今任萬家基金管理有限公司董事長。
董事魯國鋒先生，1969年生，經(jīng)濟(jì)學(xué)博士，經(jīng)濟(jì)師、會計(jì)師、注冊會計(jì)師。曾任上海久事公司董事會秘書、上海申通地鐵股份有限公司總經(jīng)理助理、上海久事公司綜合策劃部經(jīng)理等職，現(xiàn)任上海久事公司資產(chǎn)經(jīng)營部、投資發(fā)展部經(jīng)理。
董事曲為民先生，1957年生，中共黨員，大學(xué)本科學(xué)歷，高級經(jīng)濟(jì)師。歷任煙臺市經(jīng)濟(jì)體制改革委員會副科長、煙臺市人民政府研究室科長、煙臺張?jiān)＜瘓F(tuán)有限公司董事、副總經(jīng)理等職?，F(xiàn)任煙臺張?jiān)Ｆ咸厌劸乒煞萦邢薰径隆⒏笨偨?jīng)理兼董秘。
董事付光明先生，1964年11月出生，中共黨員，大學(xué)學(xué)歷，中國注冊會計(jì)師，高級會計(jì)師、審計(jì)師。曾任湘西自治州審計(jì)事務(wù)所副所長、所長職務(wù)?，F(xiàn)任湖南湘泉集團(tuán)有限公司副總經(jīng)理、財(cái)務(wù)總監(jiān)及湖南酒鬼酒股份有限公司董事。
獨(dú)立董事孫健先生，1953年生，中共黨員，碩士研究生，教授。歷任中國科學(xué)技術(shù)大學(xué)副教授、中國科學(xué)院副教授、教授、管理工程系主任、研究中心主任、中國電子工業(yè)部部長顧問組顧問、政策法規(guī)委員會委員、人教司研究員等職?，F(xiàn)任中國科學(xué)技術(shù)大學(xué)國際經(jīng)濟(jì)研究所所長、教授。
獨(dú)立董事任輝先生，1945年生，中共黨員，大學(xué)本科學(xué)歷。歷任山東菏澤商業(yè)局會計(jì)科長、山東經(jīng)濟(jì)學(xué)院院長等職。
獨(dú)立董事吳育華先生，1944年生，天津大學(xué)管理學(xué)院教授，博士生導(dǎo)師，享受國務(wù)院政府特殊津貼專家。曾任天津大學(xué)管理學(xué)院管理科學(xué)研究所所長和信息管理與管理科學(xué)系主任，現(xiàn)為中國運(yùn)籌學(xué)會副理事長、天津市運(yùn)籌學(xué)會理事長、并任多家大學(xué)兼職教授和上市公司獨(dú)立董事。
（二）基金管理人監(jiān)事會成員
楊波先生，監(jiān)事。1957年生，中共黨員，法學(xué)博士，經(jīng)濟(jì)師。曾先后擔(dān)任吉首市政府辦公室主任、吉首市副市長，現(xiàn)任湖南湘泉集團(tuán)有限公司董事長、總經(jīng)理及湖南酒鬼酒股份有限公司董事。
王慧英女士，監(jiān)事。1963年生，大學(xué)本科，高級會計(jì)師。歷任山東省二輕廳工藝美術(shù)總公司財(cái)務(wù)部主任、天同證券有限責(zé)任公司計(jì)劃財(cái)務(wù)部副總經(jīng)理等職?，F(xiàn)任天同證券有限責(zé)任公司稽核監(jiān)察總部總經(jīng)理。
孫江先生，監(jiān)事。1965年生，中共黨員，本科學(xué)歷，企業(yè)法律顧問。先后任職于華東政法學(xué)院法律系、上海上菱電器股份有限公司?，F(xiàn)任職于上海久事公司。
張虹霞女士，監(jiān)事。1955年生，中共黨員，大專學(xué)歷，高級會計(jì)師。歷任煙臺張?jiān)Ｆ咸厌劸乒矩?cái)務(wù)科、煙臺張?jiān)＜瘓F(tuán)有限公司財(cái)務(wù)處副處長等職。現(xiàn)任煙臺張?jiān)Ｆ咸厌劸乒颈O(jiān)事兼企業(yè)審計(jì)處處長。
劉國華女士，監(jiān)事。1970年生，博士。曾在山東國際信托投資公司從事國際融資轉(zhuǎn)租賃、外匯信貸等工作。2002年8月至今在公司從事投資研究工作。
（三）基金管理人高管人員
總經(jīng)理（代）：張健先生，1966年生，管理學(xué)碩士。1988年至1992年于中國工商銀行總行科技部、資金計(jì)劃部工作；1992年至1993年，就職于北京證券登記結(jié)算公司，擔(dān)任業(yè)務(wù)部負(fù)責(zé)人；1993至2002年，就職于中國工商銀行總行存款證券處、基金托管部，先后任部門經(jīng)理、副處長、處長等職。2002年3月至今，先后擔(dān)任公司運(yùn)營總監(jiān)、財(cái)務(wù)總監(jiān)、副總經(jīng)理等職，2005年5月起，擔(dān)任公司代總經(jīng)理。
督察長：甘世雄先生，1963年生，中共黨員，工商管理碩士（MBA），博士研究生在讀。曾任山東金泰集團(tuán)股份有限公司副總裁、天同證券有限責(zé)任公司業(yè)務(wù)總監(jiān)、投資銀行總部總經(jīng)理，從事股份制改造及股票發(fā)行、購并重組工作多年，具有豐富的資本運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)。2004年至今擔(dān)任公司督察長。
（四）本基金基金經(jīng)理
現(xiàn)任基金經(jīng)理：張旭偉，男，1975年生，復(fù)旦大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士，曾在招商證券股份有限公司從事投資管理、在東方證券有限公司從事固定收益投資工作，在東吳基金管理有限公司擔(dān)任基金經(jīng)理助理，2006年2月加入萬家基金管理有限公司，2006年8月起擔(dān)任本基金基金經(jīng)理。
原基金經(jīng)理肖侃寧,男,1973年生,華中科技大學(xué)工商管理碩士,1995-2002年任職于南方證券武漢管理總部,曾任固定收益小組投資負(fù)責(zé)人,投資理財(cái)部業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人；2002年4月起先后擔(dān)任萬家180指數(shù)基金基金經(jīng)理助理、萬家保本增值基金基金經(jīng)理，萬家180指數(shù)基金基金經(jīng)理等職。自本基金成立起擔(dān)任本基金基金經(jīng)理，2006年8月離職。
（五）投資決策委員會成員
委員會主任：張健
委員：楊峰、潘江、張？？、路志剛、張旭偉
張健先生，現(xiàn)任萬家基金管理有限公司代總經(jīng)理。
楊峰先生，現(xiàn)任萬家基金管理有限公司總經(jīng)理助理
潘江先生，現(xiàn)任首席股票策略師，萬家180基金基金經(jīng)理
張？？先生，研究總監(jiān)，萬家公用事業(yè)基金基金經(jīng)理
路志剛先生，萬家保本增值基金、萬家和諧增長基金基金經(jīng)理
張旭偉先生，萬家貨幣市場基金基金經(jīng)理
（六）上述人員之間不存在近親屬關(guān)系。
第二部分 基金托管人
一、基本情況
1、名稱：華夏銀行股份有限公司（以下簡稱“華夏銀行”）
2、注冊地址：北京市東城區(qū)建國門內(nèi)大街22號
3、辦公地址：北京市東城區(qū)建國門內(nèi)大街22號
4、法定代表人：劉海燕
5、組織形式：股份有限公司
6、成立日期：1992年10月14日
7、批準(zhǔn)設(shè)立機(jī)關(guān)及批準(zhǔn)設(shè)立文號：中國人民銀行［銀復(fù)（1992）391號］
8、基金托管資格批文及文號：中國證監(jiān)會證監(jiān)基金字[2005]25號
9、注冊資本：42億元人民幣
10、存續(xù)期間：持續(xù)經(jīng)營
11、聯(lián)系人：鄭鵬
12、電話：010-85238418
13、傳真：010-85238680
二、主要人員情況
華夏銀行基金托管部內(nèi)設(shè)市場綜合室、交易管理室和稽察室3個(gè)職能處室，并在上海、深圳分行設(shè)立2個(gè)托管分部。基金托管部共有員工12人，全部具有基金從業(yè)資格。
三、基金托管業(yè)務(wù)經(jīng)營情況
華夏銀行于2005年2月23日經(jīng)中國證券監(jiān)督管理委員會和中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會核準(zhǔn)，獲得證券投資基金托管資格。截至2006年12月，已托管長城貨幣市場基金、國聯(lián)安德盛精選股票基金、萬家貨幣市場基金、益民紅利成長混合型基金等4只開放式證券投資基金和3只其它受托資產(chǎn)產(chǎn)品，托管資產(chǎn)規(guī)模37億元。
第三部分 相關(guān)服務(wù)機(jī)構(gòu)
一、本基金銷售機(jī)構(gòu)
（一）直銷機(jī)構(gòu)
名稱：萬家基金管理有限公司
辦公地址：上海市浦東新區(qū)福山路450號新天國際大廈23樓
法定代表人：柳亞男
總經(jīng)理（代）：張健
聯(lián)系人：婁明
電話：021-38619999 傳真：021-38619888
客服電話：021-68644599
網(wǎng)址：
icvexuv.cn（二）代銷機(jī)構(gòu)
1、華夏銀行股份有限公司
辦公地址：北京市東城區(qū)建國門內(nèi)大街22號
法定代表人：劉海燕
電話： 010-85238512，85238038
傳真：010-85239626
聯(lián)系人：吳霞蕊
客服電話：95577
網(wǎng)址：
www.hxb.com.cn2、 深圳發(fā)展銀行
地址： 深圳市深南東路5047號深圳發(fā)展銀行大廈
法定代表人：法蘭克紐曼
電話： 0755-82088888
傳真： 0755-82080714
聯(lián)系人： 周勤
客服電話: 95501
公司網(wǎng)址:
www.sdb.com.cn3、齊魯證券有限公司
注冊地址：山東省濟(jì)南市經(jīng)十路128號
法定代表人：李瑋
電話：0531-82024184、 0531-82024147
傳真：0531-82024197
聯(lián)系人：傅詠梅
網(wǎng)址：
www.qlzq.com.cn4、海通證券股份有限公司
地址：上海市淮海中路98號
法定代表人：王開國
電話：021－53594566
聯(lián)系人：金蕓
客服電話： 400-8888-001、021-962503
公司網(wǎng)址：
www.htsec.com5、國泰君安證券股份有限公司
注冊地址：上海市浦東新區(qū)商城路618號
法定代表人：祝幼一
電話：021-62580818-213
傳真：021-62569400
聯(lián)系人：芮敏祺
客服電話：4008－888－666
公司網(wǎng)址：
http://www.gtja.com6、中國銀河證券有限責(zé)任公司
地址：北京市西城區(qū)金融大街35號國際企業(yè)大廈C座
法定代表人：朱利
電話：010－66568613,66568587
傳真：010－66568532
聯(lián)系人：郭京華
客服電話：010－68016655
公司網(wǎng)址：
http://www.chinastock.com.cn7、招商證券股份有限公司
注冊地址：深圳市福田區(qū)益田路江蘇大廈A座40—45層
法定代表人：宮少林
電話：0755-82943511
傳真：0755-82943237
聯(lián)系人：黃健
客戶服務(wù)熱線：4008888111、0755-26951111
公司網(wǎng)址：
http://www.newone.com.cn8、東吳證券股份有限公司
注冊地址：蘇州市石路愛河橋路28號
法定代表人：吳永敏
電話：0512-65581136
傳真：0512-65588021
聯(lián)系人：方曉丹
客戶服務(wù)電話：0512-96288
網(wǎng)址：
http://www.dwzq.com.cn9、東方證券股份有限公司
注冊地址：上海市浦東大道720號20樓
法定代表人：王益民
電話：021-50367888
傳真：021-50366868
聯(lián)系人：吳宇
客戶服務(wù)熱線：021-962506
公司網(wǎng)站：
http://www.dfzq.com.cn10、東北證券有限責(zé)任公司
注冊地址：長春市人民大街138－1號
辦公地址：長春市自由大路1138號
法定代表人：李樹
電話：（0431）96688－99 0431－5096733
傳真：（0431）5680032
聯(lián)系人：高新宇
公司網(wǎng)站：
http://www.nesc.cn11、廣發(fā)證券股份有限公司
注冊地址：廣東省珠海市吉大海濱路光大國際貿(mào)易中心26樓2611室
辦公地址：廣東廣州天河北路大都會廣場36、38、41和42樓
法定代表人：王志偉
電話：（020）87555888
傳真：（020）87557985
聯(lián)系人：肖中梅
公司網(wǎng)站：
http://www.gf.com.cn12、上海證券有限責(zé)任公司
注冊地址：上海市九江路111號
法定代表人：蔣元真
聯(lián)系電話：021-65076608*557
傳真：021-65081069
聯(lián)系人：劉永
客服電話：021-962518
公司網(wǎng)址：
http://www.962518.com13、興業(yè)證券股份有限公司
注冊地址：福州市湖東路99號標(biāo)力大廈
法定代表人：蘭榮
電話：021-68419974
聯(lián)系人：楊盛芳
客戶服務(wù)熱線：021-68419974
公司網(wǎng)址：
http://www.xyzq.com.cn14、中信建投證券有限責(zé)任公司
注冊地址：北京市朝陽區(qū)安立路66號4號樓
辦公地址：北京市朝陽門內(nèi)大街188號
法定代表人：黎曉宏
電話：010-65183888-86080
傳真：（010）65182261
聯(lián)系人：魏明
公司網(wǎng)站：
www.csc108.com15、國信證券有限責(zé)任公司
注冊地址：深圳市羅湖區(qū)紅嶺中路1012號國信證券大廈
法人代表人：何如
電話：0755－82130833
傳真：0755-82133302
聯(lián)系人：林建閩
客戶服務(wù)電話：800-810-8868
公司網(wǎng)址：
www.guosen.com.cn 16、 民生證券有限責(zé)任公司
地址： 北京市朝陽區(qū)朝陽門外大街16號中國人壽大廈1901室
法定代表人： 岳獻(xiàn)春
聯(lián)系電話： 010-85252605
傳真電話： 010-85252655
聯(lián)系人： 楊？d華
客服電話: 0371-67639999
公司網(wǎng)址:
www.mszq.com17、西南證券有限責(zé)任公司
注冊地址：重慶市渝中區(qū)臨江支路2號合景國際大廈A幢22-25層
辦公地址：重慶市渝中區(qū)臨江支路2號合景國際大廈A幢22-25層
法定代表人：蔣輝
電話：023-63786397
傳真：023-63786312
聯(lián)系人：楊卓穎
公司網(wǎng)址：
www.swsc.com.cn18、華泰證券有限責(zé)任公司
地 址： 江蘇省南京市中山東路90號華泰證券大廈
法定代表人： 吳萬善
聯(lián)系人：袁紅彬
電 話：(025)84457777-721
郵政編碼：210002
公司網(wǎng)址：
www.htsc.com.cn19、湘財(cái)證券有限責(zé)任公司
地址：上海市浦東銀城東路139號華能聯(lián)合大廈5F
法定代表人：陳學(xué)榮
電話, 021-68634518
聯(lián)系人：陳偉
客服電話：021-68865020或當(dāng)?shù)貭I業(yè)部客服電話
公司網(wǎng)址：
www.xcsc.com（三）除上述銷售機(jī)構(gòu)外，投資者亦可通過“上證基金通”辦理本基金的上海證券交易所場內(nèi)申購與贖回(基金簡稱：萬家貨幣；基金代碼：519508)，通過具有基金代銷業(yè)務(wù)資格并開通“上證基金通”業(yè)務(wù)的上交所會員均可辦理本基金的場內(nèi)申購與贖回。
二、注冊登記機(jī)構(gòu)
名稱：中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司
注冊地址：北京西城區(qū)金融大街27號投資廣場23層
法定代表人：陳耀先
電話：010－58598888
傳真：010－58598824
聯(lián)系人：劉玉生
三、律師事務(wù)所
名稱：上海源泰律師事務(wù)所
住所：上海浦東南路256號華夏銀行大廈14層
負(fù)責(zé)人：廖海
經(jīng)辦律師：廖海、田衛(wèi)紅
電話：021-51150298
聯(lián)系人：廖?！?br />四、會計(jì)師事務(wù)所
名稱： 上海眾華滬銀會計(jì)師事務(wù)所
注冊地址：上海浦東大道288號7樓
負(fù)責(zé)人： 林東模
聯(lián)系電話：021－58799970
傳真： 021－58872507
經(jīng)辦注冊會計(jì)師：林東模 馮家俊
第四部分 基金的名稱
本基金名稱：萬家貨幣市場證券投資基金
第五部分 基金的類型
本基金為契約型開放式貨幣市場基金
第六部分 基金的投資目標(biāo)
在力保本金穩(wěn)妥和基金資產(chǎn)高流動(dòng)性的基礎(chǔ)上，為投資者提供資金的流動(dòng)性儲備，并追求高于業(yè)績比較基準(zhǔn)的穩(wěn)定收益。
第七部分 基金的投資方向
本基金投資于下列法律法規(guī)允許的金融工具：
（一）現(xiàn)金；
（二）通知存款；
（三）1年以內(nèi)（含1年）的銀行定期存款、大額存單；
（四）剩余期限在397天以內(nèi)（含397天）的債券；
（五）期限在1年以內(nèi)（含1年）的債券回購；
（六）期限在1年以內(nèi)（含1年）的中央銀行票據(jù)；
（七）中國證監(jiān)會、中國人民銀行認(rèn)可的其他具有良好流動(dòng)性的貨幣市場工具。
對于法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)以后允許貨幣市場基金投資的其他品種，基金管理人在履行適當(dāng)程序后，可以將其納入投資范圍。
第八部分 基金的投資策略
（一）決策依據(jù)
1、國家有關(guān)法律法規(guī)、監(jiān)管規(guī)定和基金合同的有關(guān)規(guī)定；
2、宏觀經(jīng)濟(jì)、微觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況，貨幣政策和財(cái)政政策執(zhí)行狀況，貨幣市場和證券市場運(yùn)行狀況；
3、投研團(tuán)隊(duì)提供的宏觀經(jīng)濟(jì)分析報(bào)告、策略分析報(bào)告、固定收益類債券分析報(bào)告、定量分析報(bào)告、風(fēng)險(xiǎn)測算報(bào)告等。
（二）決策程序
1、資產(chǎn)配置計(jì)劃的擬定
基金管理小組根據(jù)利率預(yù)測報(bào)告，于每月月末擬定下月的資產(chǎn)配置計(jì)劃。
資產(chǎn)配置計(jì)劃的擬定，是根據(jù)投研團(tuán)隊(duì)對未來宏觀經(jīng)濟(jì)形勢、財(cái)政與貨幣政策、短期市場資金供求等因素變化的研究與分析，以及據(jù)此作出的對短期未來市場利率的預(yù)測報(bào)告，在此基礎(chǔ)上基金管理小組制定資產(chǎn)配置計(jì)劃。該計(jì)劃包括大類資產(chǎn)配置、類屬資產(chǎn)配置比例、期限結(jié)構(gòu)配置、品種選擇等。
如果基金管理小組認(rèn)為影響利率的因素產(chǎn)生了重大變化，還可以臨時(shí)提出新的資產(chǎn)配置計(jì)劃，并報(bào)投資決策委員會審批。
2、資產(chǎn)配置計(jì)劃的決策
投資決策委員會對基金管理小組提出的資產(chǎn)配置計(jì)劃進(jìn)行決策。
投資決策委員會的決策依據(jù)，是投研團(tuán)隊(duì)提供的各類研究分析報(bào)告、利率預(yù)測報(bào)告、基金管理小組提供的資產(chǎn)配置計(jì)劃、監(jiān)察稽核部金融工程小組對該計(jì)劃進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)測算后的分析報(bào)告、監(jiān)察稽核部金融工程小組績效評估人員對投資組合中類屬配置、期限配置、品種選擇、買賣成本等因素對整體業(yè)績的貢獻(xiàn)進(jìn)行的歸因分析報(bào)告。
3、資產(chǎn)配置計(jì)劃的實(shí)施
資產(chǎn)配置計(jì)劃的實(shí)施，由基金管理小組在投資決策委員會通過的計(jì)劃規(guī)定限制下，在投資決策委員會授權(quán)的范圍內(nèi)，根據(jù)市場的實(shí)際情況，構(gòu)建具體的投資組合。
在計(jì)劃實(shí)施過程中，基金管理小組將根據(jù)未來可預(yù)測資金流動(dòng)狀況，合理管理組合現(xiàn)金頭寸，保證組合流動(dòng)性。
4、交易執(zhí)行
中央交易室負(fù)責(zé)執(zhí)行基金管理小組下達(dá)的交易指令，同時(shí)履行一線監(jiān)控的職能。在交易指令執(zhí)行前，中央交易室對交易指令進(jìn)行復(fù)核，確保交易指令執(zhí)行后基金各項(xiàng)投資比例符合法律法規(guī)以及基金合同、招募說明書的各項(xiàng)規(guī)定。
5、組合監(jiān)控與調(diào)整
基金管理小組與監(jiān)察稽核部金融工程小組風(fēng)險(xiǎn)管理人員將密切關(guān)注宏觀經(jīng)濟(jì)和市場變化，結(jié)合基金申購和贖回導(dǎo)致的現(xiàn)金流量情況，每日對組合的風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性進(jìn)行監(jiān)控，確保基金的各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)維持在合理水平，確保組合的流動(dòng)性能夠滿足基金份額持有人的贖回要求。
當(dāng)組合中貨幣市場工具價(jià)格波動(dòng)引起組合投資比例不能符合控制標(biāo)準(zhǔn)時(shí)，或當(dāng)組合中貨幣市場工具信用評級調(diào)整導(dǎo)致信用等級不符合要求時(shí)，基金管理小組應(yīng)采取有效的措施，在合理的時(shí)間內(nèi)調(diào)整組合。
基金管理人在確?；鸱蓊~持有人利益的前提下，有權(quán)根據(jù)環(huán)境變化和實(shí)際需要對上述投資決策程序作出調(diào)整。
（三）投資管理的方法
本基金在投資組合的管理中，將通過短期市場利率預(yù)期策略、類屬資產(chǎn)配置策略和無風(fēng)險(xiǎn)套利操作策略構(gòu)建投資組合，謀求在滿足流動(dòng)性要求、控制風(fēng)險(xiǎn)的前提下，實(shí)現(xiàn)基金收益的最大化。
1、短期市場利率預(yù)期策略
短期市場利率預(yù)期策略是指基金管理人根據(jù)對短期貨幣市場有影響的宏觀經(jīng)濟(jì)形勢、財(cái)政與貨幣政策、短期市場資金供求等因素變化作出研究與分析，對未來短期內(nèi)不同市場、不同品種的市場利率進(jìn)行積極的判斷。在科學(xué)、合理的短期利率預(yù)測的基礎(chǔ)上決定本基金組合的平均剩余期限；同時(shí)，依據(jù)對未來短期利率水平的判斷，合理調(diào)整組合的大類資產(chǎn)配置比例。
如果預(yù)期利率下降，將增加組合的平均剩余期限；反之，如果預(yù)期利率將上升，則縮短組合的平均剩余期限。
2、類屬資產(chǎn)配置策略
在滿足投資組合平均剩余期限的前提下，根據(jù)各類屬資產(chǎn)的市場規(guī)模、收益性和流動(dòng)性，確定同類資產(chǎn)中不同品種的配置比例，在保證投資組合高流動(dòng)性和低風(fēng)險(xiǎn)的前提下盡可能提高組合收益率。
3、無風(fēng)險(xiǎn)套利操作策略
由于市場環(huán)境差異以及市場參與成員的不同，市場中常常存在無風(fēng)險(xiǎn)套利機(jī)會。隨著市場有效性的提高，無風(fēng)險(xiǎn)套利的機(jī)會與收益會不斷減少，但在較長一段時(shí)間內(nèi)市場中仍然會存在無風(fēng)險(xiǎn)套利機(jī)會，基金管理人將貫徹謹(jǐn)慎的原則，充分把握市場無風(fēng)險(xiǎn)套利機(jī)會，為基金份額持有人帶來更大收益。
同時(shí)，隨著市場的發(fā)展、新的貨幣投資工具的推出，會產(chǎn)生新的無風(fēng)險(xiǎn)套利機(jī)會，本基金將加強(qiáng)對市場前沿的研究，及時(shí)發(fā)現(xiàn)市場中新的無風(fēng)險(xiǎn)套利機(jī)會，擴(kuò)大基金投資收益。
（四）投資品種的選擇標(biāo)準(zhǔn)
在上述組合管理的基礎(chǔ)上，基金管理小組也將充分重視根據(jù)市場形勢靈活把握投資品種的主動(dòng)選擇，具有下列一項(xiàng)或多項(xiàng)特征的投資品種是本基金重點(diǎn)投資的對象：
1、在相似到期期限和信用等級下，收益率較高的債券、票據(jù)或債券回購；
2、相似條件下，流動(dòng)性較高的債券、票據(jù)；
3、相似條件下，交易對手信用等級較高的債券、票據(jù)或債券回購。
第九部分 業(yè)績比較基準(zhǔn)
本基金業(yè)績比較基準(zhǔn)為一年期銀行定期存款稅后利率。
當(dāng)法律法規(guī)發(fā)生變化或根據(jù)市場變化有更加適合的業(yè)績比較基準(zhǔn)時(shí)，基金管理人可對此業(yè)績比較基準(zhǔn)進(jìn)行調(diào)整。業(yè)績比較基準(zhǔn)的變更須經(jīng)基金管理人和基金托管人協(xié)商一致，并按法律法規(guī)和基金合同的規(guī)定由基金管理人予以公告并報(bào)中國證監(jiān)會備案。
第十部分 風(fēng)險(xiǎn)收益特征
本基金屬于證券投資基金中低風(fēng)險(xiǎn)、高流動(dòng)性的品種，其預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)和預(yù)期收益率都低于股票、債券和混合型基金。
第十一部分 投資組合報(bào)告
基金管理人的董事會及董事保證本報(bào)告所載資料不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，并對其內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)個(gè)別及連帶責(zé)任。
基金托管人華夏銀行股份有限公司根據(jù)本基金合同規(guī)定，于2006年10月23日復(fù)核了本報(bào)告中的財(cái)務(wù)指標(biāo)、凈值表現(xiàn)和投資組合報(bào)告等內(nèi)容，保證復(fù)核內(nèi)容不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。
本投資組合報(bào)告所載數(shù)據(jù)截至2006年9月30日，本報(bào)告中所列財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)未經(jīng)審計(jì)。
（一）報(bào)告期末基金資產(chǎn)組合情況
資產(chǎn)組合 金額（元） 占基金總資產(chǎn)的比例（％）
債券投資 401,050,381.50 54.12 %
買入返售證券 285,300,000.00 38.50 %
其中：買斷式回購的買入返售證券 0.00 0.00 %
銀行存款和清算備付金合計(jì) 54,326,036.55 7.33 %
其中：定期存款 0.00 0.00 %
其他資產(chǎn) 384,511.78 0.05 %
合計(jì)： 741,060,929.83 100.00%
（二）報(bào)告期債券回購融資情況
序號 項(xiàng)目 金額(元) 占基金資產(chǎn)
凈值的比例(%)
1 報(bào)告期內(nèi)債券回購融資余額 1,103,140,000.00 2.70 %
其中：買斷式回購融資 0.00 0.00 %
2 報(bào)告期末債券回購融資余額 0.00 0.00 %
其中：買斷式回購融資 0.00 0.00 %
注：
1、上表中報(bào)告期內(nèi)債券回購融資余額為報(bào)告期內(nèi)每日的融資余額的合計(jì)數(shù)，報(bào)告期內(nèi)債券回購融資余額占基金資產(chǎn)凈值的比例為報(bào)告期內(nèi)每日融資余額占基金資產(chǎn)凈值比例的簡單平均值。
2、本報(bào)告期內(nèi)貨幣市場基金正回購的資金余額超過資產(chǎn)凈值的20%的情況:
本報(bào)告期內(nèi)本基金未發(fā)生正回購的資金余額超過資產(chǎn)凈值的20%的情況。
（三）基金投資組合平均剩余期限
1、投資組合平均剩余期限基本情況：
項(xiàng) 目 天 數(shù)
報(bào)告期末投資組合平均剩余期限 102
報(bào)告期內(nèi)投資組合平均剩余期限最高值 201
報(bào)告期內(nèi)投資組合平均剩余期限最低值 82
報(bào)告期內(nèi)投資組合平均剩余期限違規(guī)超過 180天的說明：
本期發(fā)生單日基金份額達(dá)基金凈值50%的巨額申購和贖回：2006年8月17日，發(fā)生巨額申購，應(yīng)收申購款計(jì)入基金資產(chǎn)但并不計(jì)算在平均剩余期限中，導(dǎo)致當(dāng)日投資組合平均剩余期限超過180天；2006年8月29日，發(fā)生巨額贖回，基金無延期支付，優(yōu)先賣出剩余期限短、流動(dòng)性高的債券，導(dǎo)致單日投資組合平均剩余期限超過180天。
序號 發(fā)生日期 平均剩余期限（天） 原因 調(diào)整期
1 2006-8-29 201 巨額贖回 1天
2 2006-8-17 189 巨額申購 1天
2、期末投資組合平均剩余期限分布比例：
序號 平均剩余期限 各期限資產(chǎn)占基金資產(chǎn)凈值的比例(%) 各期限負(fù)債占基金
資產(chǎn)凈值的比例(%)
1 30天以內(nèi) 50.04% 0.00%
其中：剩余存續(xù)期超過397天的浮動(dòng)利率債 4.16% 0.00%
2 30天(含)—60天 0.00% 0.00%
其中：剩余存續(xù)期超過397天的浮動(dòng)利率債 0.00% 0.00%
3 60天(含)—90天 1.34% 0.00%
其中：剩余存續(xù)期超過397天的浮動(dòng)利率債 0.00% 0.00%
4 90天(含)—180天 22.78% 0.00%
其中：剩余存續(xù)期超過397天的浮動(dòng)利率債 0.00% 0.00%
5 180天(含) —397天(含) 25.89% 0.00%
其中：剩余存續(xù)期超過397天的浮動(dòng)利率債 0.00% 0.00%
合計(jì) 100.05% 0.00%
（四）報(bào)告期末債券投資組合
1、按債券品種分類的債券投資組合
序號 債券品種 成本(元) 占基金資產(chǎn)凈值的比例(%)
1 國家債券 0.00 0.00%
2 金融債券 0.00 0.00%
其中：政策性金融債 0.00 0.00%
3 央行票據(jù) 247,481,048.51 33.43%
4 企業(yè)債券 153,569,332.99 20.74%
5 其他 0.00 0.00%
合計(jì) 401,050,381.50 54.17%
剩余存續(xù)期超過397天的浮動(dòng)利率債券 30,792,991.36 4.16%
注：上表中，附息債券的成本包括債券面值和折溢價(jià)，貼現(xiàn)式債券的成本包括債券投資成本和內(nèi)在應(yīng)收利息。
2、基金投資前十名債券明細(xì)
序號 債券名稱 債券數(shù)量(張) 成本(元) 占基金資產(chǎn)凈值
比例(%)
自有投資 買斷式回購
1 06央行票據(jù)03 1,500,000.00 0.00 148,861,833.39 20.11%
2 06央行票據(jù)30 500,000.00 0.00 49,286,741.90 6.66%
3 06央行票據(jù)22 400,000.00 0.00 39,405,435.52 5.32%
4 06京投債 300,000.00 0.00 30,792,991.36 4.16%
5 06天醫(yī)藥CP02 300,000.00 0.00 30,000,000.00 4.05%
6 06大眾CP01 300,000.00 0.00 29,524,538.81 3.99%
7 06南玻CP01 200,000.00 0.00 19,811,078.88 2.68%
8 06長電CP02 200,000.00 0.00 19,320,738.40 2.61%
9 06京能CP01 150,000.00 0.00 14,475,540.78 1.96%
10 05央票122 100,000.00 0.00 9,927,037.70 1.34%
注：上表中，“債券數(shù)量”中的“自有投資”和“買斷式回購”指自有的債券投資和通過債券買斷式回購業(yè)務(wù)買入的債券賣出后的余額。
（五）“影子定價(jià)”與“攤余成本法”確定的基金資產(chǎn)凈值的偏離
項(xiàng)目 偏離情況
報(bào)告期內(nèi)偏離度的絕對值在0.25(含)-0.5%間的次數(shù) 9
報(bào)告期內(nèi)偏離度的最高值 0.0085%
報(bào)告期內(nèi)偏離度的最低值 -0.3186%
報(bào)告期內(nèi)每個(gè)工作日偏離度的絕對值的簡單平均值 0.1619%
（六）投資組合報(bào)告附注
1、基金計(jì)價(jià)方法說明
本基金采用攤余成本法計(jì)價(jià)，即計(jì)價(jià)對象以買入成本列示，按照票面利率或協(xié)議利率每日計(jì)提利息,并考慮其買入時(shí)的溢價(jià)和折價(jià)在其剩余期限內(nèi)平均攤銷。
本基金通過每日分紅使基金份額凈值維持在1.00元。
2、本報(bào)告期內(nèi)，本基金持有的剩余期限小于397天但剩余存續(xù)期超過397天的浮動(dòng)利率債券的攤余成本超過當(dāng)日基金資產(chǎn)凈值20％的情況
序號 發(fā)生日期 持有剩余期限小于397天但剩余存續(xù)期超過397天的浮動(dòng)利率債券的攤余成本占當(dāng)日基金資產(chǎn)凈值的比例
1 2006-7-18 20.58%
2 2006-7-20 35.76%
3 2006-7-24 36.74%
4 2006-7-25 37.37%
5 2006-7-26 26.23%
6 2006-7-27 26.55%
7 2006-7-28 20.99%
3、本報(bào)告期內(nèi)，本基金的投資決策嚴(yán)格按照基金合同和招募說明書的規(guī)定進(jìn)行，所投資品種無超出基金合同規(guī)定范圍的情形，除本報(bào)告已說明的情形外，沒有需要特別說明和補(bǔ)充的內(nèi)容。
本報(bào)告期內(nèi)，本基金投資的前十名證券的發(fā)行主體不存在被監(jiān)管部門立案調(diào)查的，在報(bào)告編制日前一年內(nèi)也不存在受到公開譴責(zé)、處罰的情況。
4、其他資產(chǎn)的構(gòu)成
序號 其他資產(chǎn) 金額（元）
1 交易保證金 0.00
2 應(yīng)收證券清算款 0.00
3 應(yīng)收利息 384,511.78
4 應(yīng)收申購款 0.00
5 其他應(yīng)收款 0.00
6 待攤費(fèi)用 0.00
7 其他 0.00
合 計(jì) 384,511.78
第十二部分 基金的業(yè)績
基金業(yè)績截止日為2006年9月30日。
基金管理人依照恪盡職守、誠實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn),但不保證基金一定盈利,也不保證最低收益?；鸬倪^往業(yè)績并不代表其未來表現(xiàn)。投資有風(fēng)險(xiǎn),投資者在做出投資決策前應(yīng)仔細(xì)閱讀本基金的招募說明書。
本基金凈值增長率與同期業(yè)績比較基準(zhǔn)收益率比較表：
階段 基金凈值收益率（1） 基金凈值收益率標(biāo)準(zhǔn)差（2） 比較基準(zhǔn)收益率（3） 比較基準(zhǔn)收益率標(biāo)準(zhǔn)差（4） (1)－(3) (2)－(4)
2006年3季度 0.4525% 0.0034% 0.4791% 0.0003% -0.0266% 0.0031%
2006.5.24至2006.9.30 0.6386% 0.0033% 0.6665% 0.0003% -0.0279% 0.0030%
第十三部分 基金的費(fèi)用與稅收
一、基金費(fèi)用的種類
1、基金管理人的管理費(fèi)；
2、基金托管人的托管費(fèi)；
3、基金銷售服務(wù)費(fèi)；
4、證券交易費(fèi)用；
5、基金合同生效后與基金相關(guān)的信息披露費(fèi)用；
6、基金份額持有人大會費(fèi)用；
7、基金合同生效后與基金相關(guān)的會計(jì)師費(fèi)和律師費(fèi)；
8、按照國家有關(guān)規(guī)定和基金合同約定可以在基金財(cái)產(chǎn)中列支的其它費(fèi)用。
本基金不收取申購費(fèi)用和贖回費(fèi)用。
二、費(fèi)用計(jì)提方法、計(jì)提標(biāo)準(zhǔn)和支付方式
（一）基金管理人的管理費(fèi)
基金管理費(fèi)按前一日基金資產(chǎn)凈值的0.33%年費(fèi)率計(jì)算。計(jì)算方法如下：
H＝E×0.33%÷當(dāng)年天數(shù)
H為每日應(yīng)計(jì)提的基金管理費(fèi)
E為前一日基金資產(chǎn)凈值
基金管理費(fèi)每日計(jì)提，按月支付，由基金管理人向基金托管人發(fā)送基金管理費(fèi)劃付指令，基金托管人復(fù)核后于次月前2個(gè)工作日內(nèi)從基金財(cái)產(chǎn)中一次性支付給基金管理人，若遇法定節(jié)假日、休息日等，支付日期順延。
（二）基金托管人的托管費(fèi)
基金托管費(fèi)按前一日的基金資產(chǎn)凈值的0.10%的年費(fèi)率計(jì)算。計(jì)算方法如下：
H=E×0.10%÷當(dāng)年天數(shù)
H為每日應(yīng)計(jì)提的基金托管費(fèi)
E為前一日的基金資產(chǎn)凈值
基金托管費(fèi)每日計(jì)提，按月支付，由基金管理人向基金托管人發(fā)送基金托管費(fèi)劃付指令，基金托管人復(fù)核后于次月前2個(gè)工作日內(nèi)從基金財(cái)產(chǎn)中一次性支取，若遇法定節(jié)假日、休息日等，支付日期順延。
（三）基金銷售服務(wù)費(fèi)
基金銷售服務(wù)費(fèi)按前一日的基金資產(chǎn)凈值的0.25%的年費(fèi)率計(jì)算。計(jì)算方法如下：
H＝E×0.25%÷當(dāng)年天數(shù)
H為每日應(yīng)計(jì)提的銷售服務(wù)費(fèi)
E為前一日的基金資產(chǎn)凈值
基金銷售服務(wù)費(fèi)每日計(jì)提，按月支付。由基金管理人向基金托管人發(fā)送基金銷售服務(wù)費(fèi)劃付指令，基金托管人復(fù)核后于次月前2個(gè)工作日內(nèi)從基金財(cái)產(chǎn)中一次性支付給基金管理人，由基金管理人支付給各代銷機(jī)構(gòu)，若遇法定節(jié)假日、休息日等，支付日期順延。
（四）本部分第一條第4至8項(xiàng)費(fèi)用由基金托管人根據(jù)有關(guān)法規(guī)及相應(yīng)協(xié)議的規(guī)定，按費(fèi)用實(shí)際支出金額支付，列入當(dāng)期基金費(fèi)用。
三、不列入基金費(fèi)用的項(xiàng)目
（一）本基金募集期間的律師費(fèi)、會計(jì)師費(fèi)和信息披露費(fèi)用以及其他費(fèi)用不得從基金財(cái)產(chǎn)中列支。
（二）基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務(wù)導(dǎo)致的費(fèi)用支出或本基金財(cái)產(chǎn)的損失，以及處理與基金運(yùn)作無關(guān)的事項(xiàng)發(fā)生的費(fèi)用等不列入基金費(fèi)用。
（三）其他具體不列入基金費(fèi)用的項(xiàng)目依據(jù)中國證監(jiān)會有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。
四、費(fèi)率的調(diào)整
（一）基金管理人和基金托管人可以磋商酌情調(diào)低基金管理費(fèi)、基金托管費(fèi)和基金銷售服務(wù)費(fèi)，無須召開基金份額持有人大會。
（二）基金管理人必須最遲于新的費(fèi)率實(shí)施日前3個(gè)工作日在至少一種中國證監(jiān)會指定媒體上刊登公告。
五、基金稅收
本基金運(yùn)作過程中涉及的各納稅主體，依據(jù)國家有關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定履行納稅義務(wù)。
第十四部分 對招募說明書更新部分的說明
本招募說明書依據(jù)《中華人民共和國證券投資基金法》、《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》、《證券投資基金銷售管理辦法》、《證券投資基金信息披露管理辦法》及其它有關(guān)法律法規(guī)的要求,對基金管理人于2006年4月17日刊登的本基金招募說明書內(nèi)容進(jìn)行了更新,并根據(jù)本基金管理人在本基金成立后對本基金實(shí)施的投資經(jīng)營活動(dòng)進(jìn)行了內(nèi)容補(bǔ)充和更新,主要更新內(nèi)容如下：
1、在重要提示部分,明確了本基金的合同生效日期、更新招募說明書內(nèi)容的截止日期及有關(guān)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的截止日期。
2、在“三、基金管理人”部分，更新了基金管理人的辦公地址、部分董事、高管人員、投資決策委員會成員和基金經(jīng)理。
3、在“四、基金托管人”部分,更新了基金托管人的有關(guān)內(nèi)容。
4、在“五、相關(guān)服務(wù)機(jī)構(gòu)”部分，補(bǔ)充了本基金的新增代銷機(jī)構(gòu)以及有關(guān)通過“上證基金通”進(jìn)行場內(nèi)申購贖回部分的說明。
5、在“六、基金的募集”部分和“七、基金合同的生效”部分，增加了本基金首募起止日及首募份額、基金合同生效日期等數(shù)據(jù)，因本基金已成立，刪去了有關(guān)募集方式、期限、場所，認(rèn)購方式以及基金不能成立時(shí)的處理方式等內(nèi)容。
6、在“八、申購與贖回”部分，補(bǔ)充了本基金開始辦理申購贖回的日期、定期定額投資業(yè)務(wù)的辦理日期和場所等內(nèi)容。
7.在“九、基金的投資”部分補(bǔ)充了本基金最近一期（2006年第三季度）投資組合報(bào)告內(nèi)容。
8.在“十、基金的業(yè)績”部分，增加了基金成立以來的投資業(yè)績。
9.在“二十二、其他應(yīng)披露事項(xiàng)”部分，補(bǔ)充了本基金自成立以來的公告事項(xiàng)。
萬家基金管理有限公司
2007年1月6日
附件：萬家貨幣市場證券投資基金更新招募說明書摘要200701.pdf